出于种种原因，很多企业并不能体会到期货带来的保值功能，在市场价格的敞口风险面前“裸奔”，国际商品市场的暴跌带来的是流动性的萎缩，导致了商品需求也出现了紧缩。“订单的价格比原材料还低”的现象也层出不穷，随着原油、铜、铝、农产品价格的纷纷下挫，原以为生产成本降低了的企业突然发现：自己的成品终端价格变得更低了，而且订单也不如以往。“可以说，整个产业链都在受伤，大家都在被动等待需求的重新启动，也就是宏观经济的全面复苏。”
一些大集团在商品暴跌的过程中，通过期货保值赚到了不少钱，即便现货跌破成本价也没事，反而可以更好地整合行业。

很多企业在价格面前的“裸奔”，也是有难言的苦衷。“我们手里的存货小，只要10来天就能销出去了，虽然价格可能再跌，但万一在我出货的时候正好反弹呢？那还不如不做套保。”对于小企业来说，库存的快进快出使得套保不好设计，而用来套保的钱也是想“节约着花”。
小企业做套保确实存在一定风险，“如果出现连续停板，需要从现货市场上拿钱追保，而一旦现货市场上没有足够的资金就会被强平，造成风险扩大，这对一些套保者伤害也挺大的。”当期货交易出现大量亏损，现货市场的合约面临弃约或毁约的风险时，传统的套期保值受到很大的质疑和考验。

10月风暴活生生地告诉了我们所有的人不套保所带来的巨大风险，但如果市场不尽快推出适宜中小企业套保的避险工具，我想类似的惨景还会再次发生。

现在正是推出期货期权的时候了，有了它，买期权的时候就提前把风险锁定了，而可能的利润却是无限大，而且不用担心强平导致两个市场不对等的机制风险。用期货进行套期保值与用期权进行套期保值两者的主要区别是: 当期货价格向不利方向变化时，期货保证金会随着市场变化而需要不断追加保证金量,而期权却不需要保证金(已支付的权力金一次性将权力买断了).

早在七、八年前国内就开始研究上市期货期权了，为什么到现在还迟迟不见踪影？难道美国佬的危机让咱们的金融创新工具胎死腹中。

企业的风险来源各不相同。企业核心利润取决于原料采购/生产成本与产品销售的价格差。原料风险管理的成功与否直接决定了企业的利润水平。其中，原料采购模式、计价模式、库存量多少和风险管理等，使企业不同程度地存在一个系统性的风险。
       企业原料风险种类可分为以下三大类:
    1.上游闭口，下游敞口：原材料大宗固定采购，成本相对固定；产品价格受市场价格波动影响较大的，如：矿业/冶炼企业。
    2.上游敞口，下游敞口：原料和产品价格都随市场价格正向波动，如：贸易企业，加工生产企业。
    3.上游敞口，下游闭口：原材料采购成本价格随市场波动；产品价格相对稳定，受市场价格波动影响相关性不大，如：终端消费企业。
     由此可见，各个企业的风险种类不同，套期保值方案也各不相同。大型企业一般都需要由专家根据企业的实际情况和具体数据，量身定做，专门设计所需的套期保值方案。