MACD指标的实战技巧主要集中在MACD指标的“金叉”、“死叉”以及MACD指标中的红、绿柱状线的情况等两大方面。下面以分析家软件上的日参数为（26，52，52）的MACD指标来揭示MACD指标的买卖和观望功能。（注：MACD指标在钱龙软件和分析家软件上指标参数选取及使用方法一样）。
一、买入信号
（一）DIF线和MACD线的交叉情况分析
1、0值线以下区域的弱势“黄金交叉”
当MACD指标中的DIF线和MACD线在远离0值线以下区域同时向下运行很长一段时间后，当DIF线开始进行横向运行或慢慢勾头向上靠近MACD线时，如果DIF线接着向上突破MACD线，这是MACD指标的第一种“黄金交叉”。它表示股价经过很长一段时间的下跌，并在低位整理后，一轮比较大的跌势后、股价将开始反弹向上，是短线买入信号。对于这一种“黄金交叉”，只是预示着反弹行情可能出现，并不表示该股的下跌趋势已经结束，股价还有可能出现反弹行情很快结束、股价重新下跌的情况，因此，投资者应谨慎对待，在设置好止损价位的前提下，少量买入做短线反弹行情。
2、0值线附近区域的强势“黄金交叉”
当MACD指标中的DIF线和MACD线都运行在0值线附近区域时，如果DIF线在MACD线下方、由下向上突破MACD线，这是MACD指标的第二种“黄金交叉”。它表示股价在经过一段时间的涨势、并在高位或低位整理后，股价将开始一轮比较大的上涨行情，是中长线买入信号。它可能就预示着股价的一轮升幅可观的上涨行情将很快开始，这是投资者买入股票的比较好的时机。对于这一种“黄金交叉”，投资者应区别对待。
﹝1﹞当股价是在底部小幅上升，并经过了一段短时间的横盘整理，然后股价放量向上突破、同时MACD指标出现这种金叉时，是长线买入信号。此时，投资者可以长线逢低建仓。
﹝2﹞当股价是从底部启动、已经出现一轮涨幅比较大的上升行情，并经过上涨途中的比较长时间的中位回档整理，然后股价再次调头向上扬升、同时MACD指标出现这种金叉时，是中线买入信号。
3、0值线以上区域的一般“黄金交叉”
当MACD指标中的DIF线和MACD线都运行在0值线以上区域时，如果DIF线在MACD线下方调头、由下向上突破MACD线，这是MACD指标的第二种“黄金交叉”。它表示股价经过一段时间的高位回档整理后，新的一轮涨势开始，是第二个买入信号。此时，激进型投资者可以短线加码买入股票；稳健型投资者则可以继续持股待涨。
（二）柱状线分析
1、红色柱状线
红色柱状线的放出，表明市场上的多头力量开始强于空头力量，股价将开始一轮新的涨升行情，是一种比较明显的买入信号。对于这种买入信号，投资者也应从三个方面进行分析。
（1）当DIF线和MACD线都在0值线以上区域运行，说明股市是处于多头行情中，股价将继续上涨。当MACD指标在0值线上方经过短暂的回调整理后，红柱状线再次放出时，投资者可继续持股做多，空仓者可逢低买入。
（2）当DIF线和MACD线都在0值线以下区域运行，说明股市处于空头行情中，股价将继续下跌探底。当MACD指标中的绿柱线经过很长一段时间的低位运行，然后慢慢收缩后，如果红柱状线出现时表明股价可能出现反弹但中长期下跌趋势并没有完全改变。此时，激进型投资者可以在设置好止损点的前提下短线少量买入股票；稳健型投资者则可以继续持币观望。
（3）当DIF线和MACD线都在0值线以下区域运行，但这两条线在低位经过一次“黄金交叉”后，其运行方向开始同时向上并越来越向上靠近0值线时，如果此时红柱状线开始放出（特别是第二次放出），表明股价经过长时间的整理后，下跌趋势已经结束，股价在大量买盘的推动下将开始一轮新的上升行情。这也是投资者中长线买入股票的一个较好时机。此时，投资者应及时买入股票或持股待涨。当MACD指标中的DIF线和MACD线在0值线附近运行了很长一段时间后，绿色柱状线构成一底比一底高的双底形态时，表明股价的长期下跌趋势可能结束，股价将在成交量的配合下，开始一轮新的中长期上升行情。此时，投资者可以开始逢低分批建仓。
2、MACD技术指标的应用
MACD（MovingAverageConvergenceandDivergence）的中文被称为“指数平滑异动平均线”，是GeralAppel于1979年提出的，它是一项利用短期（常用为12日）移动平均线与长期（常用为26日）移动平均线之间的聚合与分离状况，对买进、卖出时机作出研判的技术指标。
如何看MACD技术指标？
MACD技术指标，是根据两条不同速度的指数平滑移动平均线来计算两者之间的离差状况作为行情研判的基础，实际是运用快速与慢速移动平均线聚合与分离的征兆，来判断买进与卖出的时机与信号，在实际操作中，MACD指标不但具备抄底（价格、MACD背离时）、捕捉强势上涨点（MACD连续二次翻红时买入）的功能，而且能够捕捉卖点，帮助投资者成功逃顶。
通常情况下，当MACD从负数转向正数，是买的信号。当MACD从正数转向负数，是卖的信号。当MACD以大角度变化，表示快的移动平均线和慢的移动平均线的差距非常迅速的拉开，代表了一个市场大趋势的转变。
MACD的应用MACD主要是利用长短期的二条平滑平均线，计算两者之间的差离值，作为研判行情买卖之依据。MACD指标是基于均线的构造原理，对价格收盘价进行平滑处理（求出算术平均值）后的一种趋向类指标。它主要由两部分组成，即正负差（DIF）、异同平均数（DEA），其中，正负差是核心，DEA是辅助。DIF是快速平滑移动平均线（EMA1）和慢速平滑移动平均线（EMA2）的差。
在现有的技术分析软件中，MACD常用参数是快速平滑移动平均线为12，慢速平滑移动平均线参数为26。此外，MACD还有一个辅助指标——柱状线（BAR）。在大多数技术分析软件中，柱状线是有颜色的，在低于0轴以下是绿色，高于0轴以上是红色，前者代表趋势较弱，后者代表趋势较强。
下面我们来说一下使用MACD指标所应当遵循的基本原则：
1.当DIF和DEA处于0轴以上时，属于多头市场，DIF线自下而上穿越DEA线时是买入信号。DIF线自上而下穿越DEA线时，如果两线值还处于0轴以上运行，仅仅只能视为一次短暂的回落，而不能确定趋势转折，此时是否卖出还需要借助其他指标来综合判断。
2.当DIF和DEA处于0轴以下时，属于空头市场。DIF线自上而下穿越DEA线时是卖出信号，DIF线自下而上穿越DEA线时，如果两线值还处于0轴以下运行，仅仅只能视为一次短暂的反弹，而不能确定趋势转折，此时是否买入还需要借助其他指标来综合判断。
3.柱状线收缩和放大。一般来说，柱状线的持续收缩表明趋势运行的强度正在逐渐减弱，当柱状线颜色发生改变时，趋势确定转折。但在一些时间周期不长的MACD指标使用过程中，这一观点并不能完全成立。
4.形态和背离情况。MACD指标也强调形态和背离现象。当形态上MACD指标的DIF线与MACD线形成高位看跌形态，如头肩顶、双头等，应当保持警惕；而当形态上MACD指标DIF线与MACD线形成低位看涨形态时，应考虑进行买入。在判断形态时以DIF线为主，MACD线为辅。当价格持续升高，而MACD指标走出一波比一波低的走势时，意味着顶背离出现，预示着价格将可能在不久之后出现转头下行，当价格持续降低，而MACD指标却走出一波高于一波的走势时，意味着底背离现象的出现，预示着价格将很快结束下跌，转头上涨。
5.牛皮市道中指标将失真。当价格并不是自上而下或者自下而上运行，而是保持水平方向的移动时，我们称之为牛皮市道，此时虚假信号将在MACD指标中产生，指标DIF线与MACD线的交叉将会十分频繁，同时柱状线的收放也将频频出现，颜色也会常常由绿转红或者由红转绿，此时MACD指标处于失真状态，使用价值相应降低。
MACD主要用于对大势中长期的上涨或下跌趋势进行判断，当股价处于盘局或指数波动不明显时，MACD买卖信号较不明显。当股价在短时间内上下波动较大时，因MACD的移动相当缓慢，所以不会立即对股价的变动产生买卖信号。
用DIF的曲线形状进行分析，主要是利用指标相背离的原则。具体为：如果DIF的走向与股价走向相背离，则是采取具体行动的时间。但是，根据以上原则来指导实际操作，准确性并不能令人满意。经过实践、摸索和总结，综合运用5日、10日均价线，5日、10日均量线和MACD，其准确性大为提高。
MACD指标的应用：
MACD的发明人查拉尔德·阿佩尔（Gerald Apple）对MACD的解释和应用和国内有一定区别。
他对MACD的解释和应用原则如下：
MACD指标DIF是短期移动平均线和长期移动平均线之差，因此DIF的上下运动就是反映两均线的聚合背离情况，这也就是MACD原名的本义，因此MACD指标叫聚合背离移动平均线，从这一点上，就更能通过DIF线的运动和趋势反映出股票所处大势，也更便于理解MACD的研判行情的原理，这与国内叫平滑异同移动平均线意义的效果大不一样。
１。MACD指标仅由两曲线和0轴组成，并没有讲红绿色能量柱，因而也就没有关于红绿柱形态分析量能分析和长短变化分析，研判主要是通过DIF线的运动、即所在位置、运动趋向和与信号线（DEA线）交叉、与0轴的穿越情况来进行。
２。DIF是短期移动平均线和长期移动平均线之差，DIF的增长上行就表示短期成本增长高于长期成本增长，也就是股价上涨，DIF的减小下行就表示短期成本增长低于长期成本增长，也就是股价下跌，因此DIF的向上和向下也就是股价的上涨和下跌，根据这一点，MACD指标分析中就是以DIF的运动为主，DIF调头向上就是买入信号、DIF线调头向下就是卖出信号、这是根据MACD基本理念得来；
DEA线是由DIF线平滑移动得来，因此它必然伴随着DIF线运动而运动，并且它比DIF线运动更为平滑一些，两线在相们运动过程中就会出现相交叉现象。如果DIF线从DEA线下方、由下向上突破DEA线并且DEA线也向上运行，这就是金叉；如果DIF线从DEA线上方、由上向下突破DEA线并且DEA线也向下运行，这就是死叉。金叉和死叉说明了DIF线的运动含义，反映了股价运动的趋势信号，可以作为买卖的依据，DEA线就是为得到这个信号而设立的，所以DEA线就叫信号线，金叉是买入信号的进一步确认；死叉是卖出信号的进一步确认。这就是信号线法则。
这比国内更激进一些：国内只是当DIF穿越DEA线和穿越0轴时才是买卖信号。未经进一步确认的买入信号被接受，虽然有可能带来更多的盈利机会，但也带来更大的风险，并担负更多的交易费用。
而相对0轴来说，如果DIF线和DEA线由下向上突破0轴，就是买入信号，而如果DIF线和DEA线由上向下突破0轴，就是卖出信号。
３。对买入信号和卖出信号之前股价运行的态势有要求，即如果在最近一次卖出信号发出以后，如果DIF线由上而下下穿过0轴、即由强势区进入过弱势区，则之后发出的买入信号更加有效；同样，如果在最近一次买入信号发出以后，DIF线由下而上上穿过0轴、即由弱势区进入过强势区，则之后发出的卖出信号更加有效。这就是要求，在买入前已进入过弱势区，卖出前已进入过强势区，反映了MACD更倾向于低吸高抛只做明确波段行情、不参与调整的原则（0线法则）。
４。用50日均线的走向确定大势，以便确定自己的操作原则和所用指标及参数。当50日均线向上或基本走平时，市场强势或至少横盘整理，可以参与，当50日均线向下走时，市场处于弱势，不宜参与；用长期MACD指标来确认短期MACD指标的信号意义，当短周期MACD买入信号得到长周期MACD确认时，则买入信号更加可信（５0日均线大势认可法则）。
５。根据大势。用不同的周期的指标组合来分析并处理不同行情。如在正常波浪行情时用普通参数指标（１２，２６，９）分析买卖点，在大牛市行情时为了及时介入，不慌不忙退出，用短周期指标（６，１９，６）确定买入点，用长周期（１９，３９，９）指标确定卖出点（不同周期法则）。
６。用背离确认买卖信号的有效性。当发生顶背离时，特别是MACD在0轴以上高位发生顶背离时，行情将发生向下转折，投资者应该脱手离场。国内也根据顶背离离场，但只是作为一种顶部离场的方法。这里是作为判断行情转折的原则和依据（背离法则）。
７。对于大牛市行情的高位离场，有专门的离场原则：MACD第一次发出卖出信号时，首先检查是否存在顶背离信号，如果没有顶背离，并且价格在５0日均线上方运行，则可以忽略第一个卖出信号，（这样防止在大行情里轻易就从小回调里退出，以至于后来难以再进去。）但在第二个卖出信号发出时，应该及时出货离场。如果忽略了第一个离场信号后，价格并没有继续上涨，则应该把５0日均线作为止损指标，如果在第二个卖出信号发出前，股价下穿５0日均线，则应该离场，这是因为认可了前一个离场信号是真实的，股价下穿５0日中期均线就是离场信号的确认（大牛市行情离场原则）。
８。虽然并不主张在盘整和弱势行情里运用MACD，但认为MACD在弱市里发现买入机会的能力很强。