据有关报道，近日银监会已经要求各大银行适当收紧房地产行业信贷政策，其中包括现行的房贷利率优惠政策。一时间，有关房贷收紧的传闻甚嚣尘上，楼市调控的方向似乎已现转折。不过，目前为止，央行和银监会还没有正式下达相关的政策文件。但笔者以为，传闻定非空穴来风，房地产业现实的状况决定了优惠政策调整在所难免，收紧房贷正当其时。

 

当前的房贷优惠政策是在去年金融危机全球肆虐之后，房地产业身处低迷，市场预期普遍悲观，实体经济增长乏力的形势下，为了恢复市场信心而采取的刺激房地产业发展的政策措施。时至今日，房地产市场和整体宏观经济已经发生了巨大变化。从房地产业看，宽松的货币政策已经形成和滋生了较为严重的资产泡沫，今年以来房价节节攀升，近几个月在很多城市更是出现了量跌价升的局面，“地王”在各地层出不穷、不断刷新，房地产价格已经严重偏离了居民的收入水平和真实的“自住型”需求，充斥着投资和投机的行为，如果不加以调控和控制，后果十分严重。在此背景下，收紧房贷是经济增长和宏观调控的必须，能够在一定程度上抑制需求从而压低房价，维护宏观的稳定。

 

房地产的泡沫和高房价孕育着危机，任由发展的结果必然是泡沫破裂和房价大跌，一场由房地产而起的“旋风”将使实体经济遭受难以承受的打击。其一，房地产市场面临崩溃，人们的可支配收入下降，消费需求和投资需求下滑，冲击实体经济；其二，房地产相关上下游产业如钢铁、水泥和建筑等行业遭受损失；其三，大量相关行业人员失业，收入下降，影响民生和稳定；最后，人们将无力和拒绝偿还房贷，银行的房贷危机将在金融领域传播和蔓延。与此同时，房贷的优惠政策加上宽松信贷下的低利率，已经大大削减了银行的房地产信贷利润。所以，从银行房贷安全与收益的角度来说，取消优惠并收紧信贷势在必行。

 

不过，仅仅取消房贷利率的七折优惠并不一定能够起到良好的效果。对于房地产的需求来说，由于当前利率水平较低，市场流动性富足，在普遍预期房价上涨的形势下，仅仅利率上的优惠调整并不能够对抑制房价需求和价格上涨起到较大的作用。不过，优惠的取消至少是一个方向和信号，预示着更多的信贷收紧政策可能将逐步出台和落实，同时利率优惠的取消能够提高银行的房贷收益，一定程度上降低房贷风险。

 

综上所述，收紧房贷对于商业银行提高收益、降低风险是有益的；但从房地产业和宏观经济的整体发展看，仅有取消利率优惠还不够，还需要采取更多的信贷调控办法。具体来说，为了有效打击投资和投机需求，严格收紧“二套房贷”政策更加重要，相关部门应该尽快出台和制定政策措施，维护房地产市场的健康和稳定。对于商业银行来说，必须进一步重视房贷的安全和风险控制，在收紧信贷的同时，加强贷款者的资信调查，规避风险，保证房贷的质量和效益。